2018年中國工程機械行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及市場前景預(yù)測【圖】

    一、供需改善，工程機械整體處于上升中樞 國內(nèi)挖掘機銷量自2011年見頂，經(jīng)5年調(diào)整后，增速開始轉(zhuǎn)正并保持增長。另外，從工程機械的需求看主要還是受新增投資總規(guī)模的影響，但是保有量的更換需求也是影響工程機械銷量的重要因素。從工程機械新機銷量構(gòu)成來看，在2016年基建投資和房地產(chǎn)新開工趨勢較為穩(wěn)定情況下，挖掘機銷量高增長主要是下游基建、地產(chǎn)開工帶來的更新替代需求。2017年房地產(chǎn)投資增長、PPP項目落地、基建投資增長等多重利好條件下，中國挖掘機械市場需求在2017年實現(xiàn)了大幅增長。

2010-2017挖掘機銷量及增速

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    相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《2018-2024年中國工程機械行業(yè)市場競爭態(tài)勢及投資戰(zhàn)略咨詢報告》

    工程機械產(chǎn)品銷量好轉(zhuǎn)的同時，企業(yè)經(jīng)營指標(biāo)也逐漸轉(zhuǎn)好，三一、中聯(lián)、徐工、山推等工程機械生產(chǎn)企業(yè)16年開始收入增速出現(xiàn)不同程度的降幅收窄甚至正增長，整個工程機械行業(yè)在一定程度上開始回暖。

2010-2017工程企業(yè)生產(chǎn)企業(yè)營收同比增速

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    2017年挖掘機銷量140303臺，同比增長99.5%；國內(nèi)市場銷量130559臺，同比增長107.5%；出口銷量9672臺，同比增長32.0%，國內(nèi)市場大幅增長。同時，工程機械行業(yè)的其他產(chǎn)品，如起重機、推土機、裝載機也緊隨挖掘機銷量增長出現(xiàn)同步回暖。起重機2016年銷量9455臺，同比增長2.60%；推土機銷量4061臺，同比增長10.29%；裝載機銷量75445臺，同比增長2.50%。在挖掘機復(fù)蘇行情帶動下，工程機械整體回暖，景氣度不斷提升，并由點及面擴散。

工程機械其他產(chǎn)品銷量（臺）

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工程機械其他產(chǎn)品增速（%）

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    截至2017年年底，挖掘機械六年保有量約78.9萬臺，八年保有量約118.3萬臺，十年保有量約141.1萬臺。其中，大挖、中挖和小挖的六年保有量分別約為：11.9萬臺、23.3萬臺和43.7萬臺；八年保有量分別約為：18.5萬臺、41.3萬臺和58.6萬臺；十年保有量分別約為22.1萬臺、52.4萬臺和66.6萬臺。

    二、主要產(chǎn)品銷量仍在高增長中樞

    2017年工程機械各類產(chǎn)品銷量實現(xiàn)了高增長，其中挖掘機各類產(chǎn)品銷量達140303臺，同比增長99.5%，其中國內(nèi)市場銷量130559臺，同比增長107.5%；裝載機總銷量97610臺，同比增長45%；推土機累計銷量達到5707臺，同比增長40.53%，其中160馬力推土機累計銷售3437臺，占總銷量60.22%；平地機銷量4522臺，同比增長42%，且2017年平地機行業(yè)一直保持持續(xù)平穩(wěn)上升勢頭，除了1月份增長率低至0.96%，其它11個月同比增幅均在25%以上。

工程機械主要產(chǎn)品銷量

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    2018年工程機械行業(yè)有望繼續(xù)向好，一是供給側(cè)改革成效顯著，很多重點客戶想做龍頭，刺激新機購買需求，同時提高品牌和形象；二是十九大之后國家對于環(huán)保的嚴(yán)格要求，有環(huán)保行業(yè)如核電、風(fēng)電的需求，有環(huán)保對工程機械行業(yè)設(shè)備的更新要求；三是國際市場向好，徐工、三一等企業(yè)在國外銷售布局日益完善，品牌認知大幅提升；四是行業(yè)本身是和生活息息相關(guān)，行業(yè)未來將與很多細分領(lǐng)域相關(guān)，例如智能化設(shè)備等，需求和市場潛力空間都非常大。

    三、零部件產(chǎn)能緊張，國產(chǎn)替代進程加快

    工程機械行業(yè)正處于復(fù)蘇階段，行業(yè)的冗余供給逐漸出清、下游基建礦山等需求情況逐漸好轉(zhuǎn)，我們認為工程機械基本面已全面復(fù)蘇并正在延續(xù)，與銷量同步大幅回升的是以液壓油缸為代表的零部件。我國液壓配件中低檔產(chǎn)品產(chǎn)能過剩同時高端產(chǎn)品研發(fā)制造能力不足，很難進入某些重點配套領(lǐng)域，導(dǎo)致大量依賴進口。由于自主創(chuàng)新能力的不足，我國液壓行業(yè)附加值較低，2015年度我國液壓件進口數(shù)量為352.08萬件，進口總金額為10.10億美元；2015年度我國液壓件出口數(shù)量為933.05萬件，出口總金額為7.12億美元。產(chǎn)品單價對比懸殊，附加值水平低。國內(nèi)掌握自主知識產(chǎn)權(quán)的液壓企業(yè)受資金、技術(shù)積累等因素所限，無法在短期內(nèi)快速形成大規(guī)模的市場供應(yīng)，液壓行業(yè)的發(fā)展嚴(yán)重滯后于主機行業(yè)的發(fā)展，遠遠不能適應(yīng)主機行業(yè)的發(fā)展要求，成為制約我國裝備制造業(yè)發(fā)展的主要瓶頸。
近年來，部分國內(nèi)自主品牌企業(yè)通過長時間的技術(shù)攻關(guān)，局部突破了國外知名液壓企業(yè)在中高端液壓產(chǎn)品上的技術(shù)壟斷，并推出一系列技術(shù)含量較高的液壓產(chǎn)品，打破了國外知名企業(yè)在8-15噸挖掘機液壓柱塞泵方面的壟斷。隨著國產(chǎn)替代進程加快，工程機械產(chǎn)品零部件實現(xiàn)國產(chǎn)化，工程機械產(chǎn)品借助周期復(fù)蘇，進一步打開成長空間。