2017年-2018年上半年中國(guó)造紙行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析【圖】

    一、造紙行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析

    1、廢紙行業(yè)現(xiàn)狀

    2018 年以來(lái)，廢紙價(jià)格整體受到進(jìn)口政策趨緊影響較大，而廢紙政策整體上變動(dòng)一波三折，但最終趨勢(shì)仍然逐漸趨嚴(yán)： 雖然廢紙政策尺度有所波動(dòng)，但是整體上仍然逐漸趨嚴(yán)，對(duì)應(yīng)廢紙進(jìn)口數(shù)量趨緊 。

    2018 年前 11 批共有 114 家企業(yè)獲批廢紙進(jìn)口額度合共 1079.01 萬(wàn)噸，相比 2017 年全年 11 批大幅減少 61.61%。但需要注意到， 2017 年第 1 批廢紙進(jìn)口額度為 2612.85 萬(wàn)噸，占全年的 92.96%；2018 年第 1 批廢紙進(jìn)口額度為 226.57 萬(wàn)噸，僅占前 11 批的 21.00%。 2018 年至今，未經(jīng)分揀的混雜廢紙（稅則號(hào) 4707900090）仍無(wú)審批，被完全取消。

2018 年第 1-11 批與 2017 年廢紙獲批企業(yè)情況

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    相關(guān)報(bào)告：智研咨詢網(wǎng)發(fā)布的《2018-2024年中國(guó)文化用紙市場(chǎng)專(zhuān)項(xiàng)調(diào)研及發(fā)展趨勢(shì)研究報(bào)告》

2018 年第 1-11 批與 2017 年廢紙獲批額度情況

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    2、造紙行業(yè)供需現(xiàn)狀

    2017年，受宏觀經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)以及物流行業(yè)快速發(fā)展等因素影響，紙及紙板產(chǎn)量增速明顯上升，行業(yè)營(yíng)業(yè)收入和盈利能力均有所回升，但整體需求增長(zhǎng)仍較疲軟。2018年，國(guó)內(nèi)紙漿造紙及紙制品行業(yè)的生產(chǎn)和消費(fèi)將持續(xù)到2017年的趨勢(shì)，總產(chǎn)量和消費(fèi)量仍將增加，整體工業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)將繼續(xù)保持穩(wěn)定。

    2017年以來(lái)，受宏觀經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)以及物流行業(yè)快速發(fā)展等因素影響，主要紙種需求明顯增長(zhǎng)，但受環(huán)保政策因影響，造紙行業(yè)內(nèi)企業(yè)限產(chǎn)情況相對(duì)嚴(yán)重，使得主要包裝紙等主要紙種供不應(yīng)求，造紙行業(yè)景氣度回暖。1-8月份國(guó)內(nèi)紙及紙板生產(chǎn)量為6534.42萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)6.06%，增速明顯回升。

2006-2017年中國(guó)紙及紙板生產(chǎn)量走勢(shì)

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    2012年前，我國(guó)人均紙及紙板年消費(fèi)量持續(xù)上升，至2012年達(dá)到74千克，2012至今人均消費(fèi)量基本穩(wěn)定。從消費(fèi)總量上看，2016年，我國(guó)紙及紙板消費(fèi)量為1.0419億噸，2012-2016年五年復(fù)合增長(zhǎng)率僅為0.91%，遠(yuǎn)低于2006-2012年7.26%的年均復(fù)合增長(zhǎng)率。行業(yè)需求端增長(zhǎng)明顯放緩， 2017年紙及紙板表觀消費(fèi)量約為10800萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)約3.6%。

2006-2017年中國(guó)紙及紙板消費(fèi)量變化趨勢(shì)圖（單位：萬(wàn)噸，%）

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    細(xì)分品種上，受益于消費(fèi)升級(jí)，生活用紙需求仍有增長(zhǎng)，2016年消費(fèi)量854萬(wàn)噸，較2015年的817萬(wàn)噸同比增長(zhǎng)4.53%；受益于電商發(fā)展，箱板紙、瓦楞紙?jiān)鏊僖哺哂谛袠I(yè)平均，2016年消費(fèi)量分別增長(zhǎng)至2364萬(wàn)噸、2271萬(wàn)噸分別同比2.92%、1.93%；而因互聯(lián)網(wǎng)的普及，新聞紙?jiān)鏊俪掷m(xù)下行，2016年消費(fèi)量為265萬(wàn)噸，同比下滑11.37%。

2015-2016年中國(guó)紙及紙板消費(fèi)量細(xì)分品種分布

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    3造紙行業(yè)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)狀

    2018年上半年我國(guó)造紙行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入7211億元，同比增長(zhǎng)12.5%，達(dá)到2017全年主營(yíng)收入的47.43%。回顧2014-2017年造紙行業(yè)營(yíng)業(yè)收入情況：近四年來(lái)，我國(guó)造紙行業(yè)營(yíng)業(yè)收入保持穩(wěn)步上漲。

2014-2018年中國(guó)造紙行業(yè)主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)收入及累計(jì)增長(zhǎng)走勢(shì)

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    2017年全年造紙行業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)總額達(dá)到1029億元，同比增長(zhǎng)36.2%。到2018上半年全國(guó)造紙行業(yè)利潤(rùn)總額達(dá)433億元，相比去年同期造紙13.5%。

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    2017年我國(guó)造紙行業(yè)毛利率達(dá)到14.4%,與上年相比提高1.2個(gè)百分點(diǎn)，造紙行業(yè)銷(xiāo)售利潤(rùn)率達(dá)到6.8%。與上年相比造紙1.1個(gè)百分點(diǎn)。2018上半年家具行業(yè)毛利率為13.7%，利潤(rùn)率為6.0%。

2014-2018H1造紙行業(yè)毛利率及銷(xiāo)售利潤(rùn)率走勢(shì)

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    二、造紙行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析

    2014年以來(lái)造紙行業(yè)營(yíng)業(yè)收入保持穩(wěn)步上漲。2017年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為15203億元，相比2016年的14687億元增加了516億元，預(yù)計(jì)2018年中國(guó)造紙行業(yè)將繼續(xù)保持穩(wěn)中有長(zhǎng)趨勢(shì)，預(yù)計(jì)2018年中國(guó)造紙行業(yè)營(yíng)收將突破16000億元。

2014-2018年中國(guó)造紙行業(yè)營(yíng)業(yè)收入及累計(jì)增長(zhǎng)走勢(shì)

資料來(lái)源：公開(kāi)資料整理

    2018年，國(guó)家將繼續(xù)堅(jiān)持求取進(jìn)步的基調(diào)，推行積極穩(wěn)妥的財(cái)政政策，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。支持造紙業(yè)的許多行業(yè)也將刺激生產(chǎn)和消費(fèi)。因此，2018年國(guó)內(nèi)紙漿造紙及紙制品行業(yè)的生產(chǎn)和消費(fèi)將持續(xù)到2017年的趨勢(shì)，總產(chǎn)量和消費(fèi)量仍將增加，整體工業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)將繼續(xù)保持穩(wěn)定。

    此外，隨著供給側(cè)改革和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，部分產(chǎn)品產(chǎn)能結(jié)構(gòu)性過(guò)剩問(wèn)題將進(jìn)一步改善。同時(shí)，隨著環(huán)保政策的細(xì)化和部分地區(qū)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整、區(qū)域結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的一些變化將為部分企業(yè)帶來(lái)商機(jī)和發(fā)展機(jī)遇，同時(shí)加速行業(yè)洗牌。