研判2025！中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈、相關(guān)政策及行業(yè)現(xiàn)狀分析：雙碳目標(biāo)驅(qū)動(dòng)中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)爆發(fā)式增長(zhǎng)，助力新型電力系統(tǒng)構(gòu)建與零碳轉(zhuǎn)型[圖]

內(nèi)容概況：在雙碳目標(biāo)的推動(dòng)下，中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)正迎來前所未有的發(fā)展機(jī)遇。2024年，中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模約為852億元。技術(shù)層面，液流電池、壓縮空氣儲(chǔ)能和熔鹽儲(chǔ)能是三大主流長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)。2024年，液流電池新增交付裝機(jī)同比增長(zhǎng)約10倍，壓縮空氣儲(chǔ)能新增并網(wǎng)/調(diào)試/投運(yùn)裝機(jī)規(guī)模同比增長(zhǎng)約70倍。液流電池技術(shù)不斷突破，全釩液流電池系統(tǒng)價(jià)格降至2元/Wh以下，經(jīng)濟(jì)性顯著提升。壓縮空氣儲(chǔ)能邁入300MW單機(jī)新時(shí)代，并向更高單機(jī)裝機(jī)發(fā)展。同時(shí)，混合儲(chǔ)能技術(shù)（如“磷酸鐵鋰+全釩液流電池”）加速應(yīng)用，結(jié)合了能量型和功率型儲(chǔ)能的優(yōu)勢(shì)，提升了系統(tǒng)性能。

相關(guān)上市企業(yè)：寧德時(shí)代（300750）、國(guó)軒高科（002074）、比亞迪（002594）、陽光電源（300274）、南網(wǎng)儲(chǔ)能（600995）、海博思創(chuàng)（688411）、金通靈（300091）、陜鼓動(dòng)力（601369）、派能科技（688063）

相關(guān)企業(yè)：安徽塞墨勒新能源科技有限責(zé)任公司、江蘇塞墨勒新能源科技有限公司、遼源市億達(dá)碳業(yè)有限公司、青島威東科高分子材料有限公司、攀鋼集團(tuán)釩鈦資源股份有限公司、河鋼股份有限公司、山西國(guó)潤(rùn)儲(chǔ)能科技有限公司、上海寰泰儲(chǔ)能科技股份有限公司、中國(guó)能源建設(shè)集團(tuán)有限公司、國(guó)家電力投資集團(tuán)有限公司、中國(guó)能源建設(shè)集團(tuán)科技發(fā)展有限公司

關(guān)鍵詞：長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）、長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）市場(chǎng)規(guī)模、長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)現(xiàn)狀、長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）發(fā)展趨勢(shì)

一、行業(yè)概述

長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（Long-Duration Energy Storage, LDES）是在普通儲(chǔ)能系統(tǒng)的基礎(chǔ)上，可實(shí)現(xiàn)跨天、跨月，乃至跨季節(jié)充放電循環(huán)的儲(chǔ)能系統(tǒng)。從技術(shù)方向來說，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能通常包括機(jī)械能、電化學(xué)能以及熱能三大類。機(jī)械能技術(shù)通常將能量?jī)?chǔ)存為勢(shì)能或動(dòng)能。而電化學(xué)能就是利用不同的化學(xué)物質(zhì)來儲(chǔ)存能量，主要由陰極、陽極和電解質(zhì)組成。熱能技術(shù)將能量?jī)?chǔ)存在各種材料中，如水、熔鹽和礦物質(zhì)。一般來說，將電能轉(zhuǎn)化為熱能再轉(zhuǎn)化回來會(huì)面臨巨大的損失，但當(dāng)系統(tǒng)的輸入或輸出都是熱能時(shí)，其效率要高得多。

二、行業(yè)發(fā)展歷程

中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)發(fā)展主要經(jīng)歷了四個(gè)階段。20世紀(jì)中后期至90年代的萌芽期，1960年代，國(guó)內(nèi)啟動(dòng)抽水蓄能電站研究，建成首座混合式抽水蓄能電站——崗南水電站，標(biāo)志長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)探索的開端。20世紀(jì)90年代，抽水蓄能電站建設(shè)迎來高潮，成為當(dāng)時(shí)主流儲(chǔ)能方式，但其地理依賴性為后續(xù)技術(shù)突破埋下伏筆。

21世紀(jì)初至2015年的發(fā)展初期，21世紀(jì)初，壓縮空氣儲(chǔ)能、液流電池等技術(shù)進(jìn)入研究視野，但多處于實(shí)驗(yàn)室階段。2009年，國(guó)家電網(wǎng)在青海建成國(guó)內(nèi)首個(gè)規(guī)模化儲(chǔ)能電站，推動(dòng)技術(shù)從理論走向?qū)嵺`。2011年，“十二五”規(guī)劃綱要首次將儲(chǔ)能定位為智能電網(wǎng)技術(shù)支撐，政策端開始關(guān)注儲(chǔ)能價(jià)值。地方示范項(xiàng)目涌現(xiàn)，如山東、江蘇等地試點(diǎn)壓縮空氣儲(chǔ)能，驗(yàn)證技術(shù)可行性。

2015年至2020年的商業(yè)期，2015年，國(guó)家發(fā)改委發(fā)布《關(guān)于加快新興產(chǎn)業(yè)培育發(fā)展的若干政策》，明確支持儲(chǔ)能技術(shù)研發(fā)與應(yīng)用。2016年，《新能源與儲(chǔ)能發(fā)展規(guī)劃（2016-2020年）》出臺(tái)，推動(dòng)儲(chǔ)能技術(shù)全面融入電力系統(tǒng)。技術(shù)方面，中儲(chǔ)國(guó)能等企業(yè)攻克300MW級(jí)系統(tǒng)關(guān)鍵技術(shù)，實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)化裝備突破。全釩液流電池進(jìn)入產(chǎn)業(yè)化初期，大連融科等企業(yè)建成GWh級(jí)產(chǎn)線。光熱發(fā)電領(lǐng)域應(yīng)用成熟，如中廣核德令哈項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)12小時(shí)連續(xù)發(fā)電。

2020年至今的規(guī)模發(fā)展期，隨著新型儲(chǔ)能技術(shù)（如鋰離子電池、液流電池等）逐漸成熟，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)開始多元化發(fā)展。以液流電池、壓縮空氣儲(chǔ)能等為代表的新型儲(chǔ)能技術(shù)，逐漸降低成本并實(shí)現(xiàn)規(guī)?；l(fā)展。2025年，國(guó)家能源局《2025年能源工作指導(dǎo)意見》強(qiáng)調(diào)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)創(chuàng)新，提出加大研發(fā)投入、完善財(cái)政補(bǔ)貼等舉措。地方層面，11省市將長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能納入碳達(dá)峰方案，壓縮空氣儲(chǔ)能和液流電池成重點(diǎn)支持方向。

三、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游主要包括各類儲(chǔ)能技術(shù)所需的核心原材料供應(yīng)，如液流電池（五氧化二釩、硫酸、電極、雙極板、離子傳導(dǎo)膜等）、鋰離子電池（正極材料、負(fù)極材料、電解液等）、抽水蓄能設(shè)備（水輪機(jī)、發(fā)電機(jī)、水泵等）、壓縮空氣儲(chǔ)能設(shè)備（空氣壓縮設(shè)備、儲(chǔ)氣罐等）、熱儲(chǔ)能材料（熔鹽、固體儲(chǔ)熱材料等）等。產(chǎn)業(yè)鏈中游為長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)研發(fā)與系統(tǒng)集成環(huán)節(jié)。產(chǎn)業(yè)鏈下游應(yīng)用于發(fā)電側(cè)、電網(wǎng)側(cè)以及用戶側(cè)，其中發(fā)電側(cè)包括新能源電站、傳統(tǒng)電站，電網(wǎng)側(cè)主要為電網(wǎng)公司，用戶側(cè)主要包括工商業(yè)儲(chǔ)能、戶用儲(chǔ)能。

相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)市場(chǎng)現(xiàn)狀分析及發(fā)展戰(zhàn)略研判報(bào)告》

四、相關(guān)政策

中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)的政策發(fā)展經(jīng)歷了從“技術(shù)探索”到“戰(zhàn)略支撐”的演變。早期政策聚焦于技術(shù)驗(yàn)證與示范（如2011年《十二五規(guī)劃綱要》），2015年后逐步明確儲(chǔ)能的電網(wǎng)支撐作用，2020年“雙碳”目標(biāo)提出后，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能被定位為新型電力系統(tǒng)的核心支柱。2025年《2025年能源工作指導(dǎo)意見》進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)“強(qiáng)化長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)創(chuàng)新攻關(guān)”，標(biāo)志著政策從“支持”轉(zhuǎn)向“戰(zhàn)略驅(qū)動(dòng)”。

五、行業(yè)現(xiàn)狀

在雙碳目標(biāo)的推動(dòng)下，中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)正迎來前所未有的發(fā)展機(jī)遇。2024年，中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模約為852億元。技術(shù)層面，液流電池、壓縮空氣儲(chǔ)能和熔鹽儲(chǔ)能是三大主流長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)。2024年，液流電池新增交付裝機(jī)同比增長(zhǎng)約10倍，壓縮空氣儲(chǔ)能新增并網(wǎng)/調(diào)試/投運(yùn)裝機(jī)規(guī)模同比增長(zhǎng)約70倍。液流電池技術(shù)不斷突破，全釩液流電池系統(tǒng)價(jià)格降至2元/Wh以下，經(jīng)濟(jì)性顯著提升。壓縮空氣儲(chǔ)能邁入300MW單機(jī)新時(shí)代，并向更高單機(jī)裝機(jī)發(fā)展。同時(shí)，混合儲(chǔ)能技術(shù)（如“磷酸鐵鋰+全釩液流電池”）加速應(yīng)用，結(jié)合了能量型和功率型儲(chǔ)能的優(yōu)勢(shì)，提升了系統(tǒng)性能。

新型儲(chǔ)能是指除抽水蓄能以外的新型儲(chǔ)能技術(shù)，包括新型鋰離子電池、液流電池、壓縮空氣、機(jī)械儲(chǔ)能等。由于風(fēng)電、光伏發(fā)電存在間歇性、隨機(jī)性、波動(dòng)性，現(xiàn)有電力系統(tǒng)要接受和消納大規(guī)模高比例波動(dòng)性強(qiáng)的風(fēng)電、光伏發(fā)電，亟須大力發(fā)展各類儲(chǔ)能以彌補(bǔ)電力系統(tǒng)靈活性調(diào)節(jié)能力缺口。新型儲(chǔ)能具有響應(yīng)快、配置靈活、建設(shè)周期短等優(yōu)勢(shì)，可在電力運(yùn)行中發(fā)揮頂峰、調(diào)峰、調(diào)頻、爬坡、黑啟動(dòng)等多種作用，是構(gòu)建新型電力系統(tǒng)的重要組成部分。2024年，全國(guó)已建成投運(yùn)新型儲(chǔ)能新增裝機(jī)規(guī)模為4237萬千瓦，同比增長(zhǎng)87.48%；累計(jì)裝機(jī)規(guī)模為7376萬千瓦，同比增長(zhǎng)134.98%。從儲(chǔ)能時(shí)長(zhǎng)看，4小時(shí)及以上新型儲(chǔ)能電站項(xiàng)目逐步增加，裝機(jī)占比達(dá)15.4%，較2023年底提高約3個(gè)百分點(diǎn)，2-4小時(shí)項(xiàng)目裝機(jī)占比為71.2%，不足2小時(shí)項(xiàng)目裝機(jī)占比為13.4%。

六、重點(diǎn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況

中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局呈現(xiàn)出頭部企業(yè)主導(dǎo)、技術(shù)路線多元化、區(qū)域分布集中的特點(diǎn)。以寧德時(shí)代、比亞迪為代表，憑借動(dòng)力電池領(lǐng)域的規(guī)模優(yōu)勢(shì)，向儲(chǔ)能系統(tǒng)集成延伸。寧德時(shí)代2021-2024年連續(xù)4年儲(chǔ)能電池出貨量全球第一，覆蓋電芯、BMS、EMS全鏈條，其300Ah以上大容量電芯技術(shù)引領(lǐng)行業(yè)。比亞迪則通過“刀片電池+儲(chǔ)能系統(tǒng)”方案，在海外戶儲(chǔ)市場(chǎng)占據(jù)領(lǐng)先地位。而陽光電源、海博思創(chuàng)等企業(yè)專注儲(chǔ)能系統(tǒng)集成與PCS（儲(chǔ)能變流器）研發(fā)。陽光電源PCS出貨量全球第一，其“液冷儲(chǔ)能系統(tǒng)”效率突破90%；海博思創(chuàng)則將AI算法融入儲(chǔ)能管理，實(shí)現(xiàn)系統(tǒng)效率提升8%。此外，細(xì)分技術(shù)路線的專精特新企業(yè)也在不斷發(fā)力。以液流電池為例，大連融科、北京普能主導(dǎo)全釩液流電池市場(chǎng)，前者建成全球最大GWh級(jí)產(chǎn)線，后者掌握電解液租賃商業(yè)模式；以壓縮空氣儲(chǔ)能為例中儲(chǔ)國(guó)能、陜鼓動(dòng)力突破300MW級(jí)技術(shù)，中儲(chǔ)國(guó)能湖北應(yīng)城項(xiàng)目效率達(dá)70%。

寧德時(shí)代新能源科技股份有限公司以鋰離子電池技術(shù)為核心，在長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能領(lǐng)域構(gòu)建了全鏈條技術(shù)壁壘。其2025年發(fā)布的“天恒儲(chǔ)能系統(tǒng)”搭載587Ah大容量電芯，實(shí)現(xiàn)430Wh/L超高能量密度與5年零衰減性能，循環(huán)壽命達(dá)15000次，系統(tǒng)整站電池?cái)?shù)量減少20%，占地面積降低20%。該技術(shù)通過仿生SEI膜技術(shù)降低活性鋰消耗，結(jié)合安全電解液與高耐熱膜技術(shù)，實(shí)現(xiàn)過充、熱失控、針刺不起火不爆炸。2024年，寧德時(shí)代儲(chǔ)能電池系統(tǒng)業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入為572.90億元，同比下降4.36%；毛利率為26.84%，同比增加3.05個(gè)百分點(diǎn)。

西安陜鼓動(dòng)力股份有限公司是國(guó)內(nèi)分布式能源領(lǐng)域的領(lǐng)軍企業(yè)，專注于壓縮空氣儲(chǔ)能技術(shù)的研發(fā)與應(yīng)用。陜鼓動(dòng)力在壓縮空氣儲(chǔ)能領(lǐng)域具有深厚的技術(shù)積累，其研發(fā)的“軸流+離心，多缸串聯(lián)”壓縮空氣儲(chǔ)能方案，是當(dāng)前儲(chǔ)能領(lǐng)域容量最大、性能最優(yōu)的壓縮機(jī)組系統(tǒng)解決方案。陜鼓動(dòng)力參與的湖北應(yīng)城300MW級(jí)壓縮空氣儲(chǔ)能電站工程項(xiàng)目，采用全球首創(chuàng)的非補(bǔ)燃型壓縮空氣儲(chǔ)能技術(shù)，具有單機(jī)功率世界第一、儲(chǔ)能規(guī)模世界第一、轉(zhuǎn)換效率世界第一的特點(diǎn)。2025年一季度，陜鼓動(dòng)力營(yíng)業(yè)收入為25.59億元，同比增長(zhǎng)2.68%；歸母凈利潤(rùn)為2.48億元，同比增長(zhǎng)5.57%。

七、行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)

1、技術(shù)融合與多元化發(fā)展

中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)將呈現(xiàn)技術(shù)融合與多元化發(fā)展的顯著趨勢(shì)。隨著可再生能源占比的不斷提升，單一儲(chǔ)能技術(shù)已難以滿足復(fù)雜多變的電力需求。因此，行業(yè)將加速推動(dòng)多類型混合儲(chǔ)能技術(shù)的研發(fā)與應(yīng)用，如“鋰離子電池+液流電池”“壓縮空氣+氫儲(chǔ)能”等組合方案。這種技術(shù)融合不僅能結(jié)合不同儲(chǔ)能技術(shù)的優(yōu)勢(shì)，還能通過互補(bǔ)效應(yīng)提升系統(tǒng)整體性能和經(jīng)濟(jì)性。例如，鋰離子電池提供快速響應(yīng)能力，而液流電池或壓縮空氣儲(chǔ)能則負(fù)責(zé)長(zhǎng)時(shí)間尺度能量存儲(chǔ)，從而構(gòu)建出適應(yīng)多場(chǎng)景需求的儲(chǔ)能解決方案。在技術(shù)多元化方面，除了傳統(tǒng)的鋰離子電池、液流電池和壓縮空氣儲(chǔ)能外，氫儲(chǔ)能、重力儲(chǔ)能、熱儲(chǔ)能等新型技術(shù)也將逐步走向商業(yè)化。特別是氫儲(chǔ)能技術(shù)，隨著電解水制氫效率和燃料電池技術(shù)的突破，其超長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能和跨季節(jié)調(diào)節(jié)能力將得到充分發(fā)揮。同時(shí)，固態(tài)電池、鈉離子電池等新一代電化學(xué)儲(chǔ)能技術(shù)也將進(jìn)入長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能領(lǐng)域，為行業(yè)帶來新的增長(zhǎng)點(diǎn)。

2、市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大與產(chǎn)業(yè)鏈深化

中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)將迎來市場(chǎng)規(guī)模的持續(xù)擴(kuò)大和產(chǎn)業(yè)鏈的深化發(fā)展。隨著政策支持力度的不斷加大和市場(chǎng)需求的快速增長(zhǎng)，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能項(xiàng)目的投資和建設(shè)將進(jìn)入高峰期。而行業(yè)市場(chǎng)的擴(kuò)大將帶動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈上下游的協(xié)同發(fā)展。上游原材料和設(shè)備供應(yīng)商將加大研發(fā)投入，提升產(chǎn)品性能和質(zhì)量；中游系統(tǒng)集成商將優(yōu)化設(shè)計(jì)方案，提高系統(tǒng)效率和可靠性；下游運(yùn)營(yíng)服務(wù)商將拓展應(yīng)用場(chǎng)景，創(chuàng)新商業(yè)模式。同時(shí)，產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)之間的合作將更加緊密，形成協(xié)同創(chuàng)新的良好生態(tài)。例如，電池制造商與系統(tǒng)集成商將共同開發(fā)標(biāo)準(zhǔn)化、模塊化的儲(chǔ)能產(chǎn)品，降低項(xiàng)目成本和建設(shè)周期。

3、政策驅(qū)動(dòng)與市場(chǎng)機(jī)制完善

政策驅(qū)動(dòng)和市場(chǎng)機(jī)制完善將是中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)未來發(fā)展的兩大關(guān)鍵因素。政府將繼續(xù)出臺(tái)一系列支持政策，包括財(cái)政補(bǔ)貼、稅收優(yōu)惠、金融扶持等，以降低長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能項(xiàng)目的投資成本和運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，政府還將加強(qiáng)行業(yè)監(jiān)管和標(biāo)準(zhǔn)制定，推動(dòng)行業(yè)健康有序發(fā)展。在市場(chǎng)機(jī)制方面，電力市場(chǎng)改革和輔助服務(wù)市場(chǎng)的完善將為長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能提供更多的收益渠道。隨著電力現(xiàn)貨市場(chǎng)的全面鋪開和輔助服務(wù)品種的豐富，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能項(xiàng)目可以通過參與調(diào)峰、調(diào)頻、備用等輔助服務(wù)獲得穩(wěn)定收益。此外，容量補(bǔ)償機(jī)制、綠色電力證書交易等政策的實(shí)施也將進(jìn)一步激發(fā)市場(chǎng)活力，推動(dòng)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)的快速發(fā)展。

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢（www.techappsinsider.com）發(fā)布的《中國(guó)長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能（LDES）行業(yè)市場(chǎng)現(xiàn)狀分析及發(fā)展戰(zhàn)略研判報(bào)告》。智研咨詢是中國(guó)領(lǐng)先產(chǎn)業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報(bào)告、商業(yè)計(jì)劃書、可行性研究報(bào)告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務(wù)。您可以關(guān)注【智研咨詢】公眾號(hào)，每天及時(shí)掌握更多行業(yè)動(dòng)態(tài)。